El costo climático llega a las pólizas: por qué las aseguradoras están subiendo precios y retirándose de zonas de riesgo
El aumento de eventos extremos ya no solo se mide en récords meteorológicos. También se refleja en el precio de las pólizas, en zonas que dejan de ser asegurables y en un debate creciente: ¿las aseguradoras están abandonando a las regiones más expuestas o pueden convertirse en un actor clave de la transición climática?
Durante décadas, el seguro fue una herramienta silenciosa que absorbía el impacto económico de tormentas, incendios o inundaciones. Hoy, sin embargo, el propio sector reconoce que el cambio climático está alterando las reglas del juego. El aumento de eventos extremos está elevando las pérdidas aseguradas y obligando a recalcular el riesgo de forma constante.
Tal como explica la revista Forbes, el incremento de fenómenos como sequías, inundaciones o megaincendios está provocando un cambio profundo en el mercado asegurador: primas más altas, coberturas más restrictivas y, en algunos casos, retirada directa de las compañías de las zonas más expuestas.
En Europa, por ejemplo, solo cerca de una cuarta parte de las pérdidas económicas derivadas de eventos climáticos extremos está asegurada. Esta llamada “brecha de protección climática” podría ampliarse si los riesgos siguen aumentando más rápido que la capacidad del mercado para cubrirlos.
Cuando asegurar una casa empieza a ser imposible
El impacto ya es visible en algunos mercados. En Estados Unidos, estados como California o Florida se han convertido en ejemplos claros de cómo la reevaluación del riesgo climático puede transformar el acceso al seguro de vivienda.
En California, la crisis de los seguros por el clima extremo (pagos retrasados, cancelaciones de pólizas, aumentos exorbitantes) ya es un drama social.
— Andrés Actis (@ActisAndres) February 22, 2026
La propuesta de un senador: que las empresas fósiles se hagan cargo.
Aquí lo cuento https://t.co/x162RZpX0l
Tal como señala el centro de análisis CIEL (Center for International Environmental Law), varias compañías han optado por subir fuertemente las primas, limitar la cobertura de incendios o abandonar directamente algunos mercados donde el riesgo se considera demasiado elevado. Esta retirada ha obligado en algunos casos a recurrir a aseguradoras públicas de último recurso, trasladando parte del coste al Estado y a los contribuyentes.
Aerial footage of yesterday's tornado that caused major damage in Union City, Michigan. https://t.co/0gIAzFhvks
— AZ Intel (@AZ_Intel_) March 7, 2026
Según estos análisis, el fenómeno revela una tensión creciente entre la lógica del mercado y la protección social frente a desastres climáticos. Al mismo tiempo, medios especializados en energía y sostenibilidad subrayan que el encarecimiento de los seguros no afecta por igual a todos los territorios: los hogares con menos recursos en zonas vulnerables son quienes tienen más dificultades para mantener cobertura, ampliando las desigualdades frente al riesgo climático.
¿Parte del problema o parte de la solución?
El papel del sector asegurador en la crisis climática genera un debate cada vez más intenso. Parte de la literatura crítica sostiene que muchas aseguradoras siguen invirtiendo miles de millones en activos vinculados a combustibles fósiles, pese a conocer desde hace décadas el vínculo entre emisiones, calentamiento global y aumento del riesgo físico.
Sin embargo, otros análisis destacan que el seguro puede convertirse en una herramienta clave de adaptación. Organismos europeos como EIOPA (European Insurance and Occupational Pensions Authority) sostienen que las aseguradoras tienen capacidad para incentivar la resiliencia climática mediante productos que premien las medidas de adaptación, como viviendas resistentes a inundaciones o materiales ignífugos.
Además, el sector posee un enorme peso financiero. Las aseguradoras pueden redirigir capital hacia infraestructuras bajas en carbono o proyectos de transición energética, lo que podría convertirlas en un actor relevante en la transformación del sistema económico. En ese contexto, la regulación europea comienza a moverse. La revisión de Solvencia II exigirá a partir de los próximos años integrar el riesgo climático en la gestión de las aseguradoras, incluyendo análisis de escenarios, pruebas de estrés y planes de transición climática.